2020基金從業(yè)考試《私募股權(quán)投資》練習(xí)及答案(12)，更多基金從業(yè)資格考試模擬試題，請(qǐng)關(guān)注新東方職上網(wǎng) 基金從業(yè)資格考試網(wǎng)，或微信搜索“職上金融人。

　　1、股權(quán)投資基金管理人或者受其委托的募集服務(wù)機(jī)構(gòu)向投資者募集資金，用于設(shè)立股權(quán)投資基金的行為指的是(　)。

　　A、股權(quán)投資基金的募集

　　B、股權(quán)投資基金的設(shè)立

　　C、股權(quán)投資基金的發(fā)售

　　D、股權(quán)投資基金的運(yùn)作

 2020基金從業(yè)資格考試備考通關(guān)秘籍 點(diǎn)擊下載>>

部分資料預(yù)覽

　　2、以下不屬于我國現(xiàn)行的股權(quán)投資基金組織形式的是(　)。

　　A、公司型

　　B、合伙型

　　C、合作型

　　D、信托型

　　3、關(guān)于基金募集與基金設(shè)立的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、基金的募集是基金管理人募集資金的過程

　　B、基金的募集主要考慮募集渠道、募集對(duì)象、募集過程合規(guī)性等問題

　　C、基金的設(shè)立是基金管理人依法設(shè)立開展股權(quán)投資業(yè)務(wù)主體的過程

　　D、基金的設(shè)立主要考慮基金組織形式、登記備案等問題，不需要考慮基金架構(gòu)

　　4、關(guān)于股權(quán)投資基金募集對(duì)象的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、股權(quán)投資基金的募集對(duì)象就是投資者

　　B、是基金的出資人

　　C、是基金資產(chǎn)的所有者

　　D、按其所持有的基金份額享受收益，按風(fēng)險(xiǎn)承受能力承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)

　　5、關(guān)于我國股權(quán)投資基金投資者類型的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、母基金通過將募集到的資金投資于不同的股權(quán)投資基金中，使投資組合實(shí)現(xiàn)多樣化，從而降低投資的整體風(fēng)險(xiǎn)

　　B、政府引導(dǎo)基金是由政府設(shè)立并按市場(chǎng)化運(yùn)作的政策性基金，是一種特殊的母基金

　　C、目前，社會(huì)保障基金投資于股權(quán)投資基金的總金額比較高

　　D、證券公司目前主要通過設(shè)立投資管理子公司進(jìn)入股權(quán)投資基金管理行業(yè)

　　6、關(guān)于股權(quán)投資基金合格投資者的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、通常情況下，合格投資者是指具有一定風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力的投資者

　　B、在存在信息不對(duì)稱的情況下，基金管理人有可能會(huì)利用其信息優(yōu)勢(shì)從事一些對(duì)自己有利而對(duì)基金投資者不利的“敗德”行為，從而損害基金投資者利益

　　C、股權(quán)投資基金以非公開方式募集時(shí)，基金管理人的“敗德”行為可能發(fā)生的概率較小

　　D、合格投資者往往資本更為雄厚、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與承受能力更強(qiáng)、專業(yè)知識(shí)更為豐富，對(duì)基金管理人及其發(fā)起設(shè)立的基金具有較強(qiáng)的篩選、判斷及監(jiān)督能力

　　7、基金管理人委托有資格的第三方基金銷售機(jī)構(gòu)為其設(shè)立的股權(quán)投資基金募集資金的募集方式是(　)。

　　A、自行募集

　　B、委托募集

　　C、公開募集

　　D、非公開募集

　　8、股權(quán)投資基金募集的一般流程，正確的是(　)。

　　A、募集籌備期→基金路演期→投資者確認(rèn)→協(xié)議簽署及出資

　　B、基金路演期→募集籌備期→投資者確認(rèn)→協(xié)議簽署及出資

　　C、投資者確認(rèn)→募集籌備期→基金路演期→協(xié)議簽署及出資

　　D、募集籌備期→投資者確認(rèn)→基金路演期→協(xié)議簽署及出資

　　9、以下屬于目前我國要求的股權(quán)投資基金募集必須履行的程序的有(　)。

　　Ⅰ.特定對(duì)象確定

　?、?投資者回訪確認(rèn)

　?、?基金風(fēng)險(xiǎn)提示

　?、?投資者冷靜期

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　10、關(guān)于基金條款書中的相關(guān)條款的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、在經(jīng)營/投資范圍條款中，基金投資者與基金管理人通常會(huì)明確約定投資期、投資范圍、投資限制、循環(huán)投資等相關(guān)條款

　　B、資金承諾是基金投資者所承諾的要投入一只基金的總的資金額度，基金投資者在作出承諾的時(shí)候，不能要求基金管理人也承諾投入資金

　　C、關(guān)于繳款安排，目前通行的慣例是在需要進(jìn)行投資時(shí)，由基金管理人向基金投資者提出繳款要求

　　D、基金管理人和投資者之間應(yīng)就基金擴(kuò)募與縮募、份額退出、份額轉(zhuǎn)讓、基金清算等進(jìn)行限制和約束

　　11、以下屬于股權(quán)投資基金募集機(jī)構(gòu)的責(zé)任和義務(wù)的有(　)。

　　Ⅰ.募集機(jī)構(gòu)在募集過程中應(yīng)恪盡職守、誠實(shí)守信、謹(jǐn)慎勤勉，防范利益沖突，履行風(fēng)險(xiǎn)提醒義務(wù)、反洗錢義務(wù)等相關(guān)義務(wù)，并按照法規(guī)要求的合格投資者制度承擔(dān)特定對(duì)象確定、投資者適當(dāng)性審查與確認(rèn)等相關(guān)責(zé)任

　?、?募集機(jī)構(gòu)在募集階段應(yīng)與基金投資者關(guān)于基金合同及附屬文件充分溝通，并就法規(guī)可能影響的基金合同生效程序進(jìn)行客觀描述

　　Ⅲ.募集機(jī)構(gòu)應(yīng)建立相關(guān)制度保障投資者的商業(yè)秘密并對(duì)個(gè)人信息嚴(yán)格保密，并確?；鹣嚓P(guān)的未公開信息不被用于進(jìn)行非法交易等

　?、?募集機(jī)構(gòu)應(yīng)建立相關(guān)制度以保障基金財(cái)產(chǎn)和客戶資金安全，包括但不限于基金募集與分配賬戶安排、基金托管安排等

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ

　　12、在《合伙企業(yè)法》修訂案和契約型基金相關(guān)法律法規(guī)生效前，早期的股權(quán)投資基金主要依據(jù)(　)設(shè)立公司型股權(quán)投資基金。

　　A、《公司法》

　　B、《證券法》

　　C、《證券投資基金法》

　　D、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》

　　13、信托制度與股權(quán)投資業(yè)務(wù)的結(jié)合度的提高，使得(　)股權(quán)投資基金在一定程度上有所發(fā)展。

　　A、開放式

　　B、封閉式

　　C、契約型

　　D、公司型

　　14、由于股權(quán)投資基金所具有的(　)等特點(diǎn)，因此，其組織形式的選擇需要與基金的實(shí)際運(yùn)作需求緊密相關(guān)。

　?、?運(yùn)作模式

　?、?利益分配方式

　　Ⅲ.組織機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制制度

　?、?基金生命周期中的現(xiàn)金流模式

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　15、股權(quán)投資基金的投資方向以(　)為主。

　?、?上市企業(yè)的股權(quán)

　　Ⅱ.未上市企業(yè)的股權(quán)

　?、?已上市企業(yè)的非公開交易股權(quán)

　?、?已上市企業(yè)的公開交易股權(quán)

　　A、Ⅱ、Ⅲ

　　B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅱ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　16、在我國，單只基金的投資者人數(shù)累計(jì)不得超過(　)等法律規(guī)定的特定數(shù)量。

　?、?《證券投資基金法》

　?、?《公司法》

　?、?《合伙企業(yè)法》

　?、?《證券法》

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　17、對(duì)于公司型股權(quán)投資基金，有限公司的投資者人數(shù)最多為(　)人。

　　A、50

　　B、80

　　C、100

　　D、200

　　18、股份有限公司型基金的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是(　)，投資者可以在(　)層面對(duì)基金重大事項(xiàng)或重大投資進(jìn)行決策。

　　A、股東大會(huì);董事會(huì)

　　B、股東大會(huì);股東大會(huì)

　　C、董事會(huì);監(jiān)事會(huì)

　　D、董事會(huì);董事會(huì)

　　19、對(duì)于合伙型基金而言，基金的投資者以(　)的身份存在，(　)對(duì)合伙企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)無限連帶責(zé)任。

　　A、有限合伙人;有限合伙人

　　B、有限合伙人;普通合伙人

　　C、普通合伙人;普通合伙人

　　D、普通合伙人;有限合伙人

　　20、關(guān)于股權(quán)投資基金收益分配的說法，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A、在實(shí)務(wù)中，合伙型基金的收益分配原則、時(shí)點(diǎn)和順序必須嚴(yán)格按照《合伙企業(yè)法》的規(guī)定進(jìn)行

　　B、對(duì)信托(契約)型基金來說，基金收益分配的原則、時(shí)間和順序等安排均通過契約約定，體現(xiàn)出較大的靈活性

　　C、《證券投資基金法》規(guī)定通過非公開募集方式設(shè)立的信托(契約)型基金的收益分配和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)由基金合同約定

　　D、公司型基金繳納公司所得稅之后，按照公司章程中關(guān)于利潤分配的條款進(jìn)行分配

　　參考答案及解析：

　　1、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金的募集。股權(quán)投資基金的募集，是指股權(quán)投資基金管理人或者受其委托的募集服務(wù)機(jī)構(gòu)向投資者募集資金，用于設(shè)立股權(quán)投資基金的行為。

　　2、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金的設(shè)立。我國現(xiàn)行的股權(quán)投資基金組織形式主要分為公司型、合伙型及信托(契約)型。

　　3、

　　【正確答案】 D

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金的設(shè)立。選項(xiàng)D錯(cuò)誤，基金的設(shè)立主要考慮基金組織形式、基金架構(gòu)、登記備案等問題。

　　4、

　　【正確答案】 D

　　【答案解析】 本題考查投資者的主要類型。選項(xiàng)D錯(cuò)誤，股權(quán)投資基金的募集對(duì)象按其所持有的基金份額享受收益和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

　　5、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 本題考查投資者的主要類型。選項(xiàng)D錯(cuò)誤，目前，我國社會(huì)保障基金投資于股權(quán)投資基金的總金額并不高。

　　6、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 本題考查合格投資者制度。選項(xiàng)C錯(cuò)誤，當(dāng)股權(quán)投資基金以非公開方式募集時(shí)，無法通過公開披露信息機(jī)制約束基金管理人，“敗德”行為可能發(fā)生得更多。因此，不少國家規(guī)定，股權(quán)投資基金只能向合格投資者募集。

　　7、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查募集方式。委托募集是指基金管理人委托有資格的第三方基金銷售機(jī)構(gòu)為其設(shè)立的股權(quán)投資基金募集資金。

　　8、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查募集流程。股權(quán)投資基金募集的一般流程包括：募集籌備期→基金路演期→投資者確認(rèn)→協(xié)議簽署及出資。

　　9、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查募集流程。目前，我國要求包括股權(quán)投資基金在內(nèi)的各類私募基金的募集需履行的程序包括：特定對(duì)象確定、投資者適當(dāng)性匹配、基金風(fēng)險(xiǎn)揭示、合格投資者確認(rèn)、投資冷靜期以及回訪確認(rèn)(非強(qiáng)制)等步驟。

　　10、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查募集所需主要資料。選項(xiàng)B錯(cuò)誤，資金承諾是基金投資者所承諾的要投入一只基金的總的資金額度，基金投資者在作出承諾的時(shí)候，往往要求基金管理人也承諾投入資金。

　　11、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查募集機(jī)構(gòu)的責(zé)任和義務(wù)。以上四項(xiàng)都是募集機(jī)構(gòu)的責(zé)任和義務(wù)。

　　12、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。在《合伙企業(yè)法》修訂案和契約型基金相關(guān)法律法規(guī)生效前，早期的股權(quán)投資基金主要依據(jù)《公司法》設(shè)立公司型股權(quán)投資基金

　　13、

　　【正確答案】 C

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。隨著相關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)指引的完善，信托制度與股權(quán)投資業(yè)務(wù)的結(jié)合度逐步提高，使契約型股權(quán)投資基金也在一定程度上有所發(fā)展。

　　14、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。股權(quán)投資基金的運(yùn)作模式、利益分配方式及基金生命周期中的現(xiàn)金流模式擁有鮮明特點(diǎn)，因此，組織形式的選擇需要與基金的實(shí)際運(yùn)作需求緊密相關(guān)，組織形式不同會(huì)產(chǎn)生不同的參與主體、主體間權(quán)利義務(wù)關(guān)系的安排、內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置。

　　15、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。股權(quán)投資基金的資金來源主要為各類機(jī)構(gòu)投資者和高凈值個(gè)人客戶，基金投向則以未上市企業(yè)的股權(quán)和已上市企業(yè)的非公開交易股權(quán)為主

　　16、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金的募集人數(shù)限制。在我國，股權(quán)投資基金從資金募集的角度進(jìn)行組織形式選擇時(shí),需要符合法律法規(guī)要求的人數(shù)限制，單只基金的投資者人數(shù)累計(jì)不得超過《證券投資基金法》《公司法》《合伙企業(yè)法》等法律規(guī)定的特定數(shù)量。

　　17、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金的募集人數(shù)限制。我國股權(quán)投資基金投資者人數(shù)限制：公司型基金，有限公司不超過50人。

　　18、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。公司型基金的最髙權(quán)力機(jī)構(gòu)是股東大會(huì)(股東會(huì))，在公司型基金中投資者作為股東擁有較大權(quán)力，可以在股東大會(huì)(股東會(huì))層面對(duì)基金重大事項(xiàng)或重大投資進(jìn)行決策。

　　19、

　　【正確答案】 B

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。對(duì)于合伙型基金而言，基金的投資者以有限合伙人的身份存在，匯集股權(quán)投資所需的大部分資金，以其認(rèn)繳的出資額為限對(duì)合伙企業(yè)債務(wù)承擔(dān)責(zé)任，不得對(duì)外代表合伙企業(yè)。普通合伙人對(duì)合伙企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)無限連帶責(zé)任，并負(fù)責(zé)合伙企業(yè)事務(wù)的執(zhí)行

　　20、

　　【正確答案】 A

　　【答案解析】 本題考查股權(quán)投資基金組織形式的選擇。選項(xiàng)A錯(cuò)誤，在實(shí)務(wù)中，合伙型基金的收益分配原則、時(shí)點(diǎn)和順序通常根據(jù)股權(quán)投資業(yè)務(wù)中投資者和管理人的需求進(jìn)行適應(yīng)性安排。

2022年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師3天特訓(xùn)營免費(fèi)領(lǐng)！！