題目

  劉某為甲公司的董事。甲公司與乙公司簽訂一購銷合同,甲公司在預先支付了數(shù)額巨大的貨款后得知,乙公司已經(jīng)嚴重虧損,資不抵債,沒有任何履約能力,且甲公司的預付款已被當?shù)劂y行劃走抵充銀行欠款。劉某得知這一消息,認為此次公司損失巨大,必定會影響本公司股票價格。他首先將自己手中的本公司股票拋售,還建議好友王某等人也拋出該股票。半月后,甲乙公司購銷合同事宜通過媒體向社會公布,消息一出,甲公司股價跌落50%。  問(1)劉某的行為是什么違法行為?  (2)我國法律規(guī)定的該違法行為的主體包括哪些人?  (3)依據(jù)《證券法》,應對劉某如何處理?

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  (1)劉某的行為屬于內(nèi)幕交易行為。

  (2)內(nèi)幕交易行為的主體具體包括下列人員:①發(fā)行人的董事、監(jiān)事及有關的高級管理人員;②持有公司5%以上股份的股東、董事、監(jiān)事、高級管理人員及公司的實際控制人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員;③發(fā)行人控股的公司及其董事、監(jiān)事、高級管理人員;④由于所任公司職務可以獲得公司有關內(nèi)幕信息的人員;⑤證券監(jiān)督管理機構(gòu)工作人員以及由于法定的職責對證券的發(fā)行交易進行管理的其他人員;⑥擔任保薦、承銷工作的證券,公司、證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券服務機構(gòu)的有關人員;⑦中國證監(jiān)會規(guī)定的有關人員。

  (3)對內(nèi)幕交易行為的參與人員,依證券法的規(guī)定.應責令依法處理非法獲得的證券、沒收違法所得,并處以違法所得l倍以上5倍融下的罰款。構(gòu)成犯罪的,依法追究刑事責任。

多做幾道

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