快速查題-會(huì)計(jì)中級(jí)職稱試題

   已知：甲、乙、丙三個(gè)企業(yè)的相關(guān)資料如下： 資料一：甲企業(yè)歷史上現(xiàn)金占用與銷售收入之間的關(guān)系如表3所示：表3　現(xiàn)金與銷售收入變化情況表　單位：萬(wàn)元年度　銷售收入　現(xiàn)金占用2001　10200　6802002　10000　7002003　10800　6902004　11100　7102005　11500　7302006　12000　750資料二：乙企業(yè)2006年12月31日資產(chǎn)負(fù)債表（簡(jiǎn)表）如表4所示：乙企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表（簡(jiǎn)表）表4　2006年12月31日　單位：萬(wàn)元資產(chǎn)  現(xiàn)金　750應(yīng)收賬款　2250存貨　4500固定資產(chǎn)凈值　4500資產(chǎn)合計(jì)　12000  負(fù)債和所有者權(quán)益應(yīng)付費(fèi)用　1500應(yīng)付賬款　750短期借款　2750公司債券　2500實(shí)收資本　3000留存收益　1500  負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)　12000該企業(yè)2007年的相關(guān)預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)為：銷售收入20000萬(wàn)元，新增留存收益100萬(wàn)元；不變現(xiàn)金總額1000元，每元銷售收入占用變動(dòng)現(xiàn)金0.05，其他與銷售收入變化有關(guān)的資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)如表5所示：表5　現(xiàn)金與銷售收入變化情況表　單位：萬(wàn)元年度　年度不變資金（a）　每元銷售收入所需變動(dòng)資金（b）應(yīng)收賬款　570　0.14存貨　1500　0.25固定資產(chǎn)凈值　4500　0應(yīng)付費(fèi)用　300　0.1應(yīng)付賬款　390　0.03資料三：丙企業(yè)2006年末總股本為300萬(wàn)股，該年利息費(fèi)用為500萬(wàn)元，假定該部分利息費(fèi)用在2007年保持不變，預(yù)計(jì)2007年銷售收入為15000元，預(yù)計(jì)息稅前利潤(rùn)與銷售收入的比率為12%。該企業(yè)決定于2007年初從外部籌集資金850萬(wàn)元。具體籌資方案有兩個(gè)：方案1：發(fā)行普通股股票100萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)每股8.5元。2006年每股股利（D0）為0.5元，預(yù)計(jì)股利增長(zhǎng)率為5%。方案2：發(fā)行債券850萬(wàn)元，債券利率10%，適用的企業(yè)所得稅稅率為33%。假定上述兩方案的籌資費(fèi)用均忽略不計(jì)?！　∫螅海?）根據(jù)資料一，運(yùn)用高低點(diǎn)法測(cè)算甲企業(yè)的下列指標(biāo)：①每元銷售收入占用變動(dòng)現(xiàn)金；②銷售收入占用不變現(xiàn)金總額。（2）根據(jù)資料二為乙企業(yè)完成下列任務(wù)：①按步驟建立總資產(chǎn)需求模型；②測(cè)算2007年資金需求總量；③測(cè)算2007年外部籌資量。 （3）根據(jù)資料三為丙企業(yè)完成下列任務(wù)： ①計(jì)算2007年預(yù)計(jì)息稅前利潤(rùn)；②計(jì)算每股收益無(wú)差別點(diǎn)；③根據(jù)每股收益無(wú)差別點(diǎn)法做出最優(yōu)籌資方案決策，并說(shuō)明理由；④計(jì)算方案1增發(fā)新股的資金成本。    

  某公司年度需耗用乙材料36 000千克，該材料采購(gòu)成本為200元/千克，年度儲(chǔ)存成本為16元/千克，平均每次進(jìn)貨費(fèi)用為20元。  　　要求：（1）計(jì)算本年度乙材料的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量。  （2）計(jì)算年度乙材料經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量下的相關(guān)總成本。  （3）計(jì)算本年度乙材料經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量下的平均資金占用額。  （4）計(jì)算本年度乙材料最佳進(jìn)貨批次。    

乙公司使用存貨模型確定最佳現(xiàn)金持有量。根據(jù)有關(guān)資料分析，2015年該公司全年現(xiàn)金需求量為8100萬(wàn)元，每次現(xiàn)金轉(zhuǎn)換的成本為0.2萬(wàn)元，持有現(xiàn)金的機(jī)會(huì)成本率為10%。要求：（1）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量。（2）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的現(xiàn)金轉(zhuǎn)換次數(shù)。（3）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的現(xiàn)金交易成本。（4）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下持有現(xiàn)金的機(jī)會(huì)成本。（5）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的相關(guān)總成本。

   某企業(yè)預(yù)測(cè)2005年度銷售收入凈額為4500萬(wàn)元，現(xiàn)銷與賒銷比例為1：4，應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)為60天，變動(dòng)成本率為50%，企業(yè)的資金成本率為10%。一年按360天計(jì)算。  　　要求：  （1）計(jì)算2005年度賒銷額。  （2）計(jì)算2005年度應(yīng)收賬款的平均余額。  （3）計(jì)算2005年度維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金額。  （4）計(jì)算2005年度應(yīng)收賬款的機(jī)會(huì)成本額。  （5）若2005年應(yīng)收賬款需要控制在400萬(wàn)元，在其他因素不變的條件下，應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)應(yīng)調(diào)整為多少天？    

甲公司采購(gòu)一批材料，供應(yīng)商報(bào)價(jià)100萬(wàn)元，付款條件為：“2/10，1/20，N/90”。目前企業(yè)用于支付賬款的資金需要在90天后才能周轉(zhuǎn)回來(lái)，在90天內(nèi)付款，只能通過(guò)銀行借款解決。假設(shè)銀行借款利率為5%，每年按360天計(jì)算。要求：（2）判斷企業(yè)應(yīng)否放棄現(xiàn)金折扣；（3）計(jì)算不同付款方案的凈收益，并選擇最優(yōu)的付款方案。

（此知識(shí)點(diǎn)已?？迹┠彻境钟杏袃r(jià)證券的平均年利率為5％，公司的現(xiàn)金最低持有量為1500元，現(xiàn)金余額的最優(yōu)返回線為8000元。如果公司現(xiàn)有現(xiàn)金20000元，根據(jù)現(xiàn)金持有量隨機(jī)模型，此時(shí)應(yīng)當(dāng)投資于有價(jià)證券的金額是多少？

   已知：某公司現(xiàn)金收支平穩(wěn)，預(yù)計(jì)全年（按360天計(jì)算）現(xiàn)金需要量為250000元，現(xiàn)金與有價(jià)證券的轉(zhuǎn)換成本為每次500元，有價(jià)證券年利率為10%。    要求；    （1）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量。    （2）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的全年現(xiàn)金管理總成本、全年現(xiàn)金轉(zhuǎn)換成本和全年現(xiàn)金持有機(jī)會(huì)成本。    （3）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的全年有價(jià)證券交易次數(shù)和有價(jià)證券交易間隔期。    

公司使用存貨模型確定最佳現(xiàn)金持有量。根據(jù)有關(guān)資料分析，2015年該公司全年現(xiàn)金需求量為8100萬(wàn)元，每次現(xiàn)金轉(zhuǎn)換的成本為0.2萬(wàn)元，持有現(xiàn)金的機(jī)會(huì)成本率為10%。要求：（1）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量（2）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的現(xiàn)金轉(zhuǎn)換次數(shù)（3）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的現(xiàn)金交易成本（4）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下持有現(xiàn)金的機(jī)會(huì)成本（5）計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量下的相關(guān)總成本