快速查題-證券一般從業(yè)試題

（? ? ）在1979年發(fā)表的論文中最初提到二叉樹期權(quán)定價模型理論的要點。

Ⅰ.約翰考克斯

Ⅱ.馬可維茨

Ⅲ.羅斯

Ⅳ.馬克魯賓斯坦 ? ?

OTC交易的衍生工具的特點是（? ? ）。

Ⅰ.通過各種通訊方式進行交易

Ⅱ.實行集中的，一對多交易

Ⅲ.通過集中的交易所進行交易

Ⅳ.實行分散的，一對一交易 ? ?

標的物的市場價格（? ）對賣出看漲期權(quán)者有利。

Ⅰ.波動幅度變小

Ⅱ.下跌

Ⅲ.波動幅度變大

Ⅳ.上漲 ? ?

場外期權(quán)一方通常根據(jù)另一方的特定需求來設(shè)計場外期權(quán)合約。通常把提出需求的一方稱為甲方，下列關(guān)于場外期權(quán)的甲方說法正確的有（? ? ）。

Ⅰ.甲方只能是期權(quán)的買方

Ⅱ.甲方可以用期權(quán)來對沖風險

Ⅲ.甲方?jīng)]法通過期權(quán)承擔風險來謀取收益

Ⅳ.假如通過場內(nèi)期權(quán)，甲方滿足既定需求的成本更高 ??

當標的物市場價格為500美分/蒲式耳時，具有正值的內(nèi)涵價值的期權(quán)是（? ? ）。

Ⅰ.執(zhí)行價格為510美分/蒲式耳的看跌期權(quán)

Ⅱ.執(zhí)行價格為490美分/蒲式耳的看跌期權(quán)

Ⅲ.執(zhí)行價格為510美分/蒲式耳的看漲期權(quán)

Ⅳ.執(zhí)行價格為490美分/蒲式耳的看漲期權(quán) ? ?

某投資者在5月份買入1份執(zhí)行價格為9000點的7月份恒指看漲期權(quán)，權(quán)利金為200點，同時又買入1份執(zhí)行價格為9000點的7月份恒指看跌期權(quán)，權(quán)利金為100點。在期權(quán)到期時，（? ? ）。

Ⅰ.若恒指為9200點，該投資者損失l00點

Ⅱ.若恒指為9300點，該投資者處于盈虧平衡點

Ⅲ.若恒指為9100點，該投資者處于盈虧平衡點

Ⅳ.若恒指為9000點，該投資者損失300點 ? ?

期權(quán)定價模型在1973年由美國學者（? ）提出。

Ⅰ.費雪布萊克

Ⅱ.邁倫斯科爾斯

Ⅲ.約翰考克斯

Ⅳ.羅伯特默頓 ? ?

期權(quán)交易的基本策略包括（? ）。

Ⅰ.買進看漲期權(quán)

Ⅱ.賣出看漲期權(quán)

Ⅲ.買進看跌期權(quán)

Ⅳ.賣出看跌期權(quán) ? ?

如果期權(quán)買方買入了看漲期權(quán)，那么在期權(quán)合約的有效期限內(nèi)，如果該期權(quán)標的物即相關(guān)期貨合約的市場價格上漲，則（? ? ）。

Ⅰ.買方可能執(zhí)行該看漲期權(quán)

Ⅱ.買方會獲得盈利

Ⅲ.當買方執(zhí)行期權(quán)時，賣方必須無條件的以執(zhí)行價格賣出該期權(quán)所規(guī)定的標的物

Ⅳ.執(zhí)行期權(quán)可能給買方帶來損失 ? ?

投資者預期市場利率下降，其合理的判斷和操作策略有（? ? ）。

Ⅰ.適宜選擇利率期貨空頭策略

Ⅱ.適宜選擇利率期貨多頭策略

Ⅲ.利率期貨價格將下跌

Ⅳ.利率期貨價格將上漲 ? ?