某投機(jī)者決定做棉花期貨合約的投機(jī)交易,確定最大損失額為100元/噸。若以13360元/噸賣出50手合約后,下達(dá)止損指令應(yīng)為( )。
②
③
①
④
在其他條件不變時,當(dāng)某交易者預(yù)計天然橡膠將因汽車消費(fèi)量增加而導(dǎo)致需求上升時,他最有可能( )。
進(jìn)行天然橡膠期貨賣出套期保值
買入天然橡膠期貨合約
進(jìn)行天然橡膠期現(xiàn)套利
賣出天然橡膠期貨合約
( )是指交易將按照市場當(dāng)前可能獲得的最好的價差成交的一種指令。
套利市價指令
套利限價指令
跨期套利組合指令
跨品種套利指令
大連商品交易所9月份豆粕期貨合約價格為3000元/噸,而9月份玉米期貨合約價格為2100元/噸。交易者預(yù)期兩合約間的價差會變大,打算用這兩個合約進(jìn)行套利,該套利交易屬于()。
牛市套利
熊市套利
跨市套利
跨品種套利
如果套利者預(yù)期兩個或兩個以上期貨合約的價差將擴(kuò)大,則套利者將買入其中價格較高的合約,同時賣出價格較低的合約,我們稱這種套利為( )套利。
買入
賣出
期限
跨期
某套利者進(jìn)行滬鉛期貨套利,則該套利者的價差變化為( )。日期11月合約12月合約開平倉5月1日買入13590元/噸賣出13625元/噸開倉6月1日賣出13635元/噸買入13665元/噸平倉
縮小
不變
擴(kuò)大
不確定
以下對蝶式套利原理和主要特征的描述正確的有( )。
實(shí)質(zhì)上是同種商品跨交割月份的套利活動
由兩個方向相反的跨期套利組成
蝶式套利必須同時下達(dá)三個買空/賣空/買空的指令
風(fēng)險和利潤都很大
若市場處于正向市場,做多頭的投機(jī)者應(yīng)( )。
買入交割月份較近的合約
賣出交割月份較近的合約
買入交割月份較遠(yuǎn)的合約
賣出交割月份較遠(yuǎn)的合約
價差套利市價指令的優(yōu)點(diǎn)是( )
成交速度快
市場行情發(fā)生較大變化時,成交的價差可能與交易者最初的意圖有較大差距。
可以保證交易者以理想的價差進(jìn)行套利,
不能保證立刻成交
某套利者利用焦煤期貨進(jìn)行套利交易,假設(shè)焦煤期貨合約三個月的合理價差20元/噸,焦煤期貨價格如下表所示,以下最適合進(jìn)行賣出套利的情形是()。
②
③
①
④