注冊會計師
篩選結(jié)果 共找出3106題

下列關(guān)于二叉樹模型的表述中，錯誤的是（? ? ? ）。

A

期數(shù)越多，計算結(jié)果與布萊克—斯科爾斯定價模型的計算結(jié)果越接近

B

將到期時間劃分為不同的期數(shù)，所得出的結(jié)果是不相同的

C

二叉樹模型是一種近似的方法?

D

二叉樹模型和布萊克—斯科爾斯定價模型二者之間不存在內(nèi)在的聯(lián)系

以某公司股票為標(biāo)的資產(chǎn)的歐式看漲期權(quán)的執(zhí)行價格是60元，期限1年，目前該股票的價格是50元，期權(quán)費(fèi)（期權(quán)價格）為5元。到期日該股票的價格是68元。則購進(jìn)股票與售出看漲期權(quán)組合的凈損益為（? ? ? ）元。?

A

15

B

18

C

-5

D

0

下列與看漲期權(quán)價值負(fù)相關(guān)變動的因素是（? ? ? ）。

A

標(biāo)的資產(chǎn)市場價格

B
標(biāo)的資產(chǎn)價格波動率
C
無風(fēng)險利率
D
期權(quán)有效期內(nèi)預(yù)計發(fā)放的紅利

下列有關(guān)布萊克——斯科爾斯模型的說法中，不正確的是（? ? ? ）。

A

在標(biāo)的股票派發(fā)股利的情況下對歐式看漲期權(quán)估值時要在股價中加上期權(quán)到期日前所派發(fā)的全部股利的現(xiàn)值

B
假設(shè)看漲期權(quán)只能在到期日執(zhí)行
C

交易成本為零

D
標(biāo)的股價接近正態(tài)分布

如果期權(quán)到期日股價大于執(zhí)行價格，則下列各項正確的有（? ? ? ）。

A

保護(hù)性看跌期權(quán)的凈損益＝股票市價－股票買價－期權(quán)費(fèi)

B

拋補(bǔ)性看漲期權(quán)的凈損益＝期權(quán)費(fèi)

C

多頭對敲的凈損益＝到期日股價－執(zhí)行價格

D

空頭對敲的凈損益＝執(zhí)行價格－股票市價＋期權(quán)費(fèi)

下列關(guān)于看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的說法中，不正確的有（? ? ? ）。

A

看漲期權(quán)也可以稱為“賣權(quán)”?

B

看跌期權(quán)也可以稱為“買權(quán)”

C

期權(quán)的購買成本稱為期權(quán)費(fèi)

D

期權(quán)未被執(zhí)行，過期后的價值等于期權(quán)費(fèi)?

下列與看跌期權(quán)價值正相關(guān)變動的因素有（? ? ? ）。

A

執(zhí)行價格

B

標(biāo)的資產(chǎn)的價格波動率

C

到期期限

D

期權(quán)有效期內(nèi)發(fā)放的紅利

下列關(guān)于看漲期權(quán)的說法中，不正確的有（? ? ? ）。

A

如果標(biāo)的股票市價高于執(zhí)行價格，多頭的價值為正值，空頭的價值為負(fù)值，金額的絕對值相同?

B

如果標(biāo)的股票市價高于執(zhí)行價格，多頭的價值為正值，空頭的價值為負(fù)值，金額的絕對值不相同

C

如果標(biāo)的股票市價低于執(zhí)行價格，多頭和空頭雙方的到期日價值相等

D

如果標(biāo)的股票市價低于執(zhí)行價格，多頭和空頭雙方的到期日價值不相等

如果期權(quán)已經(jīng)到期，則下列結(jié)論成立的有（? ? ? ）。

A

時間溢價為0?

B

內(nèi)在價值等于到期日價值

C

期權(quán)價值小于內(nèi)在價值

D

期權(quán)價值等于時間溢價?

下列各項資產(chǎn)組合可以降低風(fēng)險的有（? ? ? ）。

A

購進(jìn)看跌期權(quán)與購進(jìn)股票的組合

B
購進(jìn)看漲期權(quán)與購進(jìn)股票的組合
C

售出看漲期權(quán)與購進(jìn)股票的組合

D

購進(jìn)看跌期權(quán)、購進(jìn)看漲期權(quán)與購進(jìn)股票的組合