注冊(cè)會(huì)計(jì)師
篩選結(jié)果 共找出3106題

下列關(guān)于有效年利率與報(bào)價(jià)利率的說(shuō)法中，正確的有（   ） 。

  • A

    計(jì)息周期短于一年時(shí)，報(bào)價(jià)利率越大，有效年利率與報(bào)價(jià)利率的差異就越大

  • B

    計(jì)息周期越短，有效年利率與報(bào)價(jià)利率的差異就越小

  • C

    計(jì)息周期越短，有效年利率與報(bào)價(jià)利率的差異就越大

  • D

    有效年利率/每年復(fù)利次數(shù)=計(jì)息期利率

假設(shè)ABC公司的股票現(xiàn)在的市價(jià)為80元。有1股以該股票為標(biāo)的資產(chǎn)的看漲期權(quán)，執(zhí)行價(jià)格為85元，到期時(shí)間6個(gè)月。6個(gè)月以后股價(jià)有兩種可能：上升33.33％，或者降低25％。無(wú)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率為每年4％。現(xiàn)擬建立一個(gè)投資組合，包括購(gòu)進(jìn)適量的股票以及借入必要的款項(xiàng)，使得6個(gè)月后該組合的價(jià)值與看漲期權(quán)相等。則下列計(jì)算結(jié)果正確的有（）。

  • A

    在該組合中，購(gòu)進(jìn)股票的數(shù)量0.4643股

  • B

    在該組合中，借款的數(shù)量為27.31元

  • C

    看漲期權(quán)的價(jià)值為9.834元

  • D

    購(gòu)買股票的支出為37.144元

現(xiàn)在有兩種證券構(gòu)成的組合，下列說(shuō)法中正確的有（）。

  • A

    相關(guān)系數(shù)＝1時(shí)，組合報(bào)酬率的標(biāo)準(zhǔn)差等于兩種證券報(bào)酬率標(biāo)準(zhǔn)差的加權(quán)平均數(shù)

  • B

    相關(guān)系數(shù)＝1時(shí)，組合報(bào)酬率的標(biāo)準(zhǔn)差等于兩種證券報(bào)酬率標(biāo)準(zhǔn)差的算術(shù)平均數(shù)

  • C

    相關(guān)系數(shù)＝－1時(shí)，組合報(bào)酬率的標(biāo)準(zhǔn)差等于兩種證券報(bào)酬率標(biāo)準(zhǔn)差差額絕對(duì)值的一半

  • D

    相關(guān)系數(shù)小于1時(shí)，在兩種證券報(bào)酬率的標(biāo)準(zhǔn)差和投資比例均不為0的情況下，組合報(bào)酬率的標(biāo)準(zhǔn)差一定小于兩種證券報(bào)酬率標(biāo)準(zhǔn)差的加權(quán)平均數(shù)

某投資人購(gòu)買了一項(xiàng)歐式看漲期權(quán)，標(biāo)的股票的當(dāng)前市價(jià)為50元，執(zhí)行價(jià)格為50元，1年后到期，期權(quán)價(jià)格為5元。以下表述中不正確的有（）。

  • A

    如果到期日的股價(jià)為60元，期權(quán)到期日價(jià)值為10元，投資人的凈損益為5元

  • B

    如果到期日前的股價(jià)為53元，該期權(quán)處于實(shí)值狀態(tài)，期權(quán)持有人一定會(huì)執(zhí)行期權(quán)

  • C

    如果到期日前的股價(jià)為53元，該期權(quán)處于實(shí)值狀態(tài)，期權(quán)持有人可能會(huì)執(zhí)行期權(quán)

  • D

    如果到期日的股價(jià)為53元，期權(quán)持有人會(huì)執(zhí)行期權(quán)

現(xiàn)有兩個(gè)投資項(xiàng)目甲和乙，已知甲.乙方案的期望值分別為20%.25%，標(biāo)準(zhǔn)離差分別為40%.64%，下列結(jié)論不正確的有（）。

  • A

    甲方案的絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)大于乙方案的絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

  • B

    甲方案的絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)小于乙方案的絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

  • C

    甲方案的相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)大于乙方案的相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

  • D

    甲方案的相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)小于乙方案的相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

下列關(guān)于看跌期權(quán)的說(shuō)法中，正確的有（）。

  • A

    通常情況下，看跌期權(quán)的到期日價(jià)值，隨標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)值下降而上升

  • B

    如果在到期日股票價(jià)格高于執(zhí)行價(jià)格則看跌期權(quán)沒(méi)有價(jià)值

  • C

    看跌期權(quán)到期日價(jià)值沒(méi)有考慮當(dāng)初購(gòu)買期權(quán)的成本

  • D

    看跌期權(quán)的到期日價(jià)值，稱為期權(quán)購(gòu)買人的“損益”

下列關(guān)于投資組合的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的表述中，正確的有（）。

  • A

    投資組合的風(fēng)險(xiǎn)不僅與組合中每個(gè)證券的報(bào)酬率標(biāo)準(zhǔn)差有關(guān)，而且與各證券之間報(bào)酬率的協(xié)方差有關(guān)

  • B

    充分投資組合的風(fēng)險(xiǎn)，只受證券之間協(xié)方差的影響而與各證券本身的方差無(wú)關(guān)

  • C

    資本市場(chǎng)線反映了持有不同比例無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與市場(chǎng)組合情況下風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的權(quán)衡關(guān)系

  • D

    在運(yùn)用資本資產(chǎn)定價(jià)模型時(shí)，某資產(chǎn)的β系數(shù)小于零，說(shuō)明該資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)小于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

在內(nèi)在價(jià)值大于0的前提下，下列關(guān)于美式期權(quán)價(jià)格變動(dòng)的表述中，不正確的有（   ） 。

  • A

    股票價(jià)格增加，其他變量不變時(shí)，美式看漲期權(quán)的價(jià)格升高，美式看跌期權(quán)的價(jià)格降低

  • B

    執(zhí)行價(jià)格增加，其他變量不變時(shí)，美式看漲期權(quán)的價(jià)格降低，美式看跌期權(quán)的價(jià)格升高

  • C

    到期期限增加，其他變量不變時(shí)，美式看漲期權(quán)的價(jià)格降低，美式看跌期權(quán)的價(jià)格升高

  • D

    股價(jià)波動(dòng)率增加，其他變量不變時(shí)，美式看漲期權(quán)的價(jià)格降低，美式看跌期權(quán)的價(jià)格升高

下列關(guān)于資本市場(chǎng)線的說(shuō)法中，不正確的有（   ） 。

  • A

    資本市場(chǎng)線是經(jīng)過(guò)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率并和有效邊界相切的直線

  • B

    資本市場(chǎng)線上的投資組合為最佳風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合

  • C

    資本市場(chǎng)線存在的前提是假設(shè)存在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)

  • D

    最佳風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合的確定取決于投資者個(gè)人對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏好

下列關(guān)于對(duì)敲的表述中，正確的有（）。

  • A

    多頭對(duì)敲是同時(shí)買進(jìn)一只股票的看漲期權(quán)和看跌期權(quán)，它們的執(zhí)行價(jià)格.到期日都相同

  • B

    空頭對(duì)敲是同時(shí)賣出一只股票的看漲期權(quán)和看跌期權(quán)，它們的執(zhí)行價(jià)格.到期日都相同

  • C

    多頭對(duì)敲的最壞結(jié)果是股價(jià)等于執(zhí)行價(jià)格，白白損失了看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的購(gòu)買成本

  • D

    當(dāng)股價(jià)小于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，多頭對(duì)敲的最低凈收入為看跌期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格，最低凈收益為期權(quán)價(jià)格